近日，美国风投数据公司CB Insights公布了最新的全球独角兽企业榜单，共有186家私营企业上榜，其中FinTech企业21家，占独角兽俱乐部的11%。

据华峰资本了解，中国共有6家企业上榜，它们分别是51信用卡、信而富、拉卡拉、陆金所、融360、众安保险。此外，中国有不少正待崛起的FinTech企业在摩拳擦掌。相比过往，中国FinTech独角兽企业在数量与整体估值上均有较大提升，中国FinTech独角兽企业的整体规模与美国相比已不相上下，华峰资本研究认为，2017年 FinTech 在中国投资热度持续升温。

   FinTech 从模式创新到科技创新

FinTech是Financial Technology的简称，指金融科技。

移动互联网的兴起改变了传统金融的运营模式，“互联网金融”几乎完全渗透传统金融业务，从银行、保险、P2P借贷到理财。已有的业务模式在极短时间内结合互联网，极快的扩大了传统金融机构的客户接触面、降低成本的同时效益获得提升。但单纯模式创新已出现瓶颈，现已缺乏增长力。

以科技深度变革引发的金融科技创新，将成为未来驱动金融服务业变革的重要力量。FinTech不能简单的解读为“金融+科技”，而是科技公司遵从金融的本质，深度结合科技手段，以更高的金融服务效率和更低的金融服务成本为金融行业创造更大的价值。

“金融科技公司需要以技术为基础，并且专注于金融产品与服务价值链上的一部分或多部分。”——高盛

   FinTech 核心技术及应用领域

Fintech 核心技术包括大数据分析、人工智能、云计算、生物识别、区块链、物联网等前沿技术。

数据来源：KPMG 2016 China Leading Fintech 50

在中国，大多数的FinTech公司核心技术在大数据分析。在金融科技领域，数据技术是未来发展的核心方向之一，可以解决金融领域的很多传统痛点。目前，大数据已经发展到公司及第三方处理分析大量终端用户数据的阶段，为金融科技公司提供了良好的数据基础，进而促进了个人征信、授信、风控以及保险定价等金融领域的发展。此外，人工智能在量化交易、智能投顾以及区块链在支付清算、智能合约等领域也在迅速发展。

数据来源：KPMG 2016 China Leading Fintech 50

在中国Fintech的应用领域上，支付是基础突破口。包括支付渠道的集成，支付安全的控制，跨境支付等等。把握支付入口的金融科技公司，通过大量支付数据的分析，可以进一步打通融资和投资的场景，衍生超越支付的金融生态闭环。

在资金安全和转移领域，区块链技术的可以绕过传统金融机构复杂的流程，创造更安全的资金转移方式，实现快速，跨境，无中介，低成本等目标。未来区块链技术颠覆式的改变可能会对银行产生深远的影响，多个银行目前已投入区块链技术研发，旨在提升自身结算功能。

在投资领域，基于人工智能的智能投顾能够分析用户的风险承受能力，并用算法提供组合投资策略，降低投资风险的概率。在服务范围上，能够大范围的向普通投资人进行，并能够减少用户的交易成本。 

而在中国消费升级的进程中，消费金融市场急需得到释放。在大数据和云计算技术的推动下，企业可以提高风险控制能力和资产定价的效率，大幅降低成本。除了互联网金融企业蚂蚁金服、京东金融等，中国银行，兴业银行等传统金融机构也纷纷设立消费金融公司，提升自身金融服务的效率和范围。

  FinTech 投融资风向

数据来源：易观智库

在2016年，借贷、理财领域的投资热度开始下降。同时我们也发现，资本开始转移到金融科技的细分领域，包括大数据，支付，信息技术，人工智能等。在中国的FinTech投资中，更多的是传统金融机构进行战略投资， 从而解决机构内部改革推力不足的问题。传统金融机构与外部金融科技公司结合，能够充分利用机构多年累计的内部资源并形成生态圈。如：中国平安投资众安保险，南京银行投资苏宁金融，阳光保险投资量化派等。我们预计在2017年，资本会对金融科技企业的投资将会持续升温。

  FinTech 展望

在KPMG与H2 Ventures联合发布的《全球金融科技100强》中，2016年上榜的企中国业7家，较2015年上榜1家大幅增加。其中众安保险占百强榜首，其余上榜中国企业包括趣分期、陆金所、积木盒子、融360等。中国庞大的人口基数，催生了巨大的金融服务需求。华峰资本分析认为，无论是日常的支付、信贷还是资产管理、财富管理等，相对于其他国家，中国的市场潜力更大，传统金融机构与新兴金融科技公司还有着大量形成互补的机会，在各个细分领域可以发展出更多创新的产品和服务。在目前资本不断投入以及国家倡导发展普惠金融的环境下，金融科技公司会迎来进一步激烈的行业竞争洗牌，但也势必会使更多优秀的中国Fintech公司迅速崛起。